冬日，北京城中村。傻子大庆一家三口和三个贴小广告为生的年轻人来顺、小飞、阿骏住一个院子里。大庆总是在屋顶补天，来顺也喜欢待在屋顶看书。大庆家的狗一直在叫，吵得小飞、阿骏补不了觉。小飞、阿骏找到了新的娱乐方式，折磨那只狗。狗终于挣脱了跑了出院子，大庆跟父母刚好骑着三轮车从外面回来。车躲让不及，翻车。大庆父母回了老家。过完年，来顺在路边遇到了那只狗……

两个孩子半夜醒来，发现他们的父亲不见了，家里所有的门窗都消失了……

Ben（吴镇宇）是香港一档电台节目《恐怖热线》的监制，忙于工作的他日渐疏忽女友Helen（周丽淇）。Helen是一名护士，曾瞒着Ben做掉腹中胎儿，此事令她难以释怀，时常会看到幻象。Mavis（何超仪）是美国电视新闻网络记者，她及摄影师等一行五人到港拍摄有关香港电台文化的特别节目，第一个研究对象便是《恐》，但Ben并不友好，只准他们在直播室外拍摄。某晚，《恐》主持人接到自称Chris的男人来电，说1963年他与6个同学在西环踢足球时，无意中在球场附近的山洞内发现一只“大头怪婴”，当即吓得魂飞魄散，甚至信奉伊斯兰教的校长亦不能用手中的《可兰经》将之制服。Chris的电话引来始料未及的热烈回响，Ben与Mavis都决定对此展开深入调查，但两人新闻出发点有异。几乎同时，Helen所在的医院接收了受到过度惊吓的青少年Sam（李灿森），对他，Helen没像其他护士一样慌忙躲闪，相反亲爱有加。Mavis和Ben依据有限线索找到老校长的养女Connie（张佳佳），从她口中得知，Chris不久前曾同6个男人看过老校长。随后《恐》直播时，主持人再次接到Chris的电话，但这次却是对他们的诅咒。不久，Mavis的摄影师离奇死去，他拍下的影像显示，当晚直播间里多出一个人影。Mavis和Ben展开更进一步调查，发现1961年的确有孕妇生下骇人的“大头怪婴”，Chris的6个同学也早已集体自杀。而Ben在向Helen求婚之后，Helen的行为却在某夜发生异变，她来到医院，将Sam带到一陌生地。

以《返家十万里》扬名的导演卡罗尔·巴拉德一鸣惊人之作。以戏剧化的抒情风格描述一名男孩在船难中跟黑神驹同时漂流到荒岛上，人与马建立了两位一体的非凡感情。后来他们获救重回人类社会，巧遇老牌马术教练，乃被训练成出色的赛马和小小年纪的骑师，在一次比赛中获得冠军。全片的摄影极为优美动人，尤其当时的童星凯利·里诺在沙滩上跟黑神驹玩耍的场面，在视听效果上呈现出大自然之美的极至。米基·鲁尼饰演的驯马师在片中也占有重要地位，一老一少和马之间的三角互动关系爆发出感人的火花，堪称同类影片中的一流代表作。